Innskyterpreferanse

Abstract

Innskyterpreferanse innebærer at dersom kreditorene i en bank må ta tap, gis innskyterne fortrinnsrett, slik at innskuddene først blir nedskrevet etter at all øvrig gjeld er fullstendig nedskrevet. Artikkelen drøfter fordeler og problemer ved eventuelt å innføre innskyterpreferanse i Norge. Innskyterpreferanse vil redusere den subsidieringen av bankene som skyldes manglende risikoprising av innskuddsgarantien og den implisitte statsgarantien. Det vil også kunne gi større sikkerhet for ikke-finansielle foretak med tidvis store bankinnskudd. Innskyterpreferanse kan imidlertid gjøre eventuell markedsfinansiering vesentlig dyrere for banker som i liten grad benytter slik finansiering. Det vil i hovedsak gjelde mindre banker. Det kan også bidra til at flere små banker vil velge å foreta betalingsoppgjørene i Norges Bank fremfor hos de private oppgjørsbankene. Artikkelen drøfter videre problemer knyttet til gjeld som er utestående ved innføringstidspunktet for innskyterpreferanse. I en simulering illustreres hvordan et gitt tapsnivå kan slå ut for norske banker med og uten innskyterpreferanse.